2016-09-30
顶位进场法你很少看到，但是不少成功的“少数派”交易者都在默默使用这种进场策略，比如茨威格和华鼎·格里夫，他们认为除了见位和破位进场方法之外，还存在顶位这种极好的进场方法，这个方法需要形态上的确认，而不单单是价格突破或者靠近某一关键水平。请看上升趋势中的顶位进场法的模型，见图23-35，价格从低位上升，然后触及一条阻力线，价格并没有立即下跌，而是紧贴着此阻力线运行，这就是关键的地方了，说明阻力线并不是真的阻力，而是引力，表明市场力量“蓄势待发”，这里顺便告诉大家一个小诀窍：真正的阻力和支撑，一旦价格触及之后很快就会离开，如果勃着不放，往往都要突破，不信你去看主要货币对的日内走势。正是这种“紧贴”走势给予了我们一种新的进场机会，这就是“顶位进场点”，茨威格估计是最先发现这种进场点的交易界人士，但是他没有明确定义它，而仅仅是当作期货投机中少数几种可靠的进场机会。请看图23-35，汇价升到阻力线附近后开始紧贴横盘，上下幅度很小，也就是B圈内的走势，在B圈内你可以择机进场做多，并将初始止损放置在盘整区下方一定距离之下，大致是模型中的A点。
下面我们来看两个具体的顶位进场做多的实例，请看图23-36，这是黄金1小时走势图。金价从864.0附近上升，升至894.8附近后调整，止跌于879.0附近，然后再度上升，紧贴前期高点构筑的阻力线运行，当有连续三四根水平排列的K 线出现之后，交易者就可以顶位进场做多了，并在恰当位置放置初始止损（以后一般需要移动止损，以便恰当控制凤险和报酬之间的比率，关天豪等的《5分钟动量交易系统》就采用了仓位减少和移动止损来动态改变风险报酬率）。
第二个上升趋势中的顶位进场法实例是美元兑日元的1小时走势图，汇价开始的时候一直在88.60到89.95之间呈现茨威格所谓的“低位盘整运动”，震荡一段时间之后，汇价开始上扬到箱体上边沿，并“紧贴”箱体上边沿运动，如图23-37所示，这就是典型的顶位进场做多的机会，停损点可以放在紧贴运动部分的下方恰当位置，具体的放置点还需要考虑资金管理比率和噪音过滤要求。本例中介绍的这种情况是经典的茨威格进场情景。
做多交易的顶位进场着重于寻找市场紧贴阻力线的行为，因为紧贴阻力线往往表明阻力线其实已经不是阻力线了，而是变成了引力线，也可以看作是市场蓄势待发，准备突破此阻力线。而做多交易的顶位进场则着重于寻找市场“紧压”支撑线的行为，因为紧压支撑线往往表明支撑线已经不是支撑线了，而是化为了引力线，密集的成交表明市场交易双方在此附近获得暂时的一致性，也可以看成是市场主力蓄势待发准备跌破此支撑线，如图23-38所示。汇价从高位下跌，跌至某一支撑线时开始横向运动，价格运动出现停滞，“紧贴”支撑线的价格行为出现恰好就是顶位进场做空的机会，做空点在B处价格窄幅运动的末端，初始止损点放置在A区域附近（需要注意的是“初始”止损放置在A区域，随着价格的变化，交易者面临的风险报酬结构也在变化，自然也应当相应变化其仓位）。
下面我们来看两个具体的顶位进场做空的实例，第一个实例是英镑兑美元的15分钟做空交易，请看图23-39。汇价从2.0025附近构建顶部后逐步下跌（顶部好似双顶，又更像是头部直角三角形，这个大家可以对照传统的西方技术分析教科书去判断，这里只是随便提一下，比如约翰·墨菲和爱德华等人写的技术分析教科书）。汇价跌到前期众多低点形成的支撑线附近时不是像此前一样立即弹起，而是压着此支撑线“横着走”，这就是典型的顶位进场做空点，初始止损的设定比见位进场和破位进场要复杂些，毕竟此时的“位”（支撑线）不能为交易者提供“天然的屏障”，交易者需要另找关键位置来设定初始止损，同时考虑布林带上轨位置和资金管理要求。
第二个顶位进场做空的例子涉及美元兑加元1小时走势，如图23-40所示。汇价从1.3000附近的整数关口暴挫，到1.2450的位置企稳，然后汇价回升，1.2450成为一个可供参照的支撑位置（要注意的是虽然价格下跌到这个位置时出现了横向运动，但是由于此前并没有合理的支撑线位于此水平，所以这并不是顶位进场做空的机会），此后汇价又跌到此支撑附近，然后迅速弹起，最后当汇价压着（最明显的还有一根类似流星的K线压着支撑线）此支撑线时，顶位进场做空的机会就来临了，本例中的初始止损应该放置在什么地方呢？仁者见仁，智者见智！这就是交易个性化的一面。
你了解了最古老的进场方法——“突破而作”，破位进场法，也基本知道了什么是30年来最受关注的进场方法——见位进场法，甚至对最极少数交易者才掌握的经常方法——顶位进场法有所知悉，四种进场法中你已经知道了三种，这三种方法是你可以去不断实践和完善的进场策略，还剩下一种进场方法，这种方法是你要避免的，因为绝大多数菜鸟都在运用这种方法，这种方法的特点就是：“在没有天然壁垒的情况下贸然发动进攻”。“先立于不败之地，而后求胜”，这是《外汇交易圣经》中的开章之句，你别以为是在摆弄“文字游戏”，故作“假大空的哲学”，其实这里面涉及进场位置选定的问题。除了顶位进场法的初始防御条件不明晰外，破位进场和见位进场的初始防御条件都简单有力，这就是临近的“位”，而新手的进场往往考虑的是“不要错失盈利的行情”，而不是着手于建立最有利的进攻形势，“制人而不制于人”，把握主动权，构筑有利于己方的态势，这才是伟大外汇交易者的风格，本书的作者们离此标杆还有很远的距离要走，大家一起分享和共勉。但是，我们在进场上经历了太多血的教训，因此比那些“初生牛犊不怕虎”的新手要更加敬畏市场这个对手，“因势利导”去面对市场的“催眠”，进攻（进场）前我们必定选择“有利的地形”（位）！布置防守（初始止损）。如果以后有时间和精力，我们想结合《孙子兵法》和外汇交易的实际案例来写一本《基于孙子兵法的外汇短线交易》。当然这是后话了，我们的目的是想让大家对我们选择进场策略的标准有所体察，这就是“便于防守的进场”（也可以理解为可以证伪的进场，当然这又可以延伸出《基于卡尔·波普哲学的外汇短线交易》了，我们可没有太多精力和机会来透露太多的交易哲学？毕竟大家都喜欢“短平快”的速成交易技巧，这也是大众的盲点所在），而间位进场法的最大特点就是“忽略防守”，说更透彻一点就是：“没有防守”。
